在实际家庭理财运作中，一个人一生中不同的年龄段，对投资组合的影响亦非常重要。通常我们可以分六大阶段来考虑。

　　第一阶段称之为成长期。这一阶段包括了出生、完成学业、踏入社会、参加工作直到结婚以前。这期间，财产积累还很少，因此本阶段在投资理财方面的主要任务是积极储蓄并学习充实理财知识。

　　第二阶段，为青年期，指20-30岁阶段，这期间的特点是积蓄渐渐增加，由于对投资理财已有初步了解，可能也开始摸索投资的步骤和规律。在这个时期，投资人可承担较高的风险，因此可采取较积极的投资策略，来分配投资组合，例如放较高的比例在与股票相关的投资上。

　　第三阶段，为成年期，指结婚后十年，也就是30到45岁左右。这期间收入渐趋稳定，积累明显增加，应特别注意投资的收益等问题。另一方面，这期间的花销多集中一些较为昂贵的项目（购房、家庭装修甚至买车等等）。从投资的观点看，对风险的承受能力依然较高，故而应追求较高的投资回报。投资组合应偏于积极，投入积极增长的股票，但也要留有较小比例的资产投入保守类项目。

　　第四阶段，为成熟期，指结婚后第二个十年，亦即45到55岁左右。其特点是，收入已超过支出，子女的教育费用上升为主要的负担。在这一年龄段，财务目标应为子女的教育经费。而投资时应兼顾到收益和成长之间的平衡问题。投资组合以积极性和保守性平衡为宜，应包括股票、相关的基金、债券和定期存款。

　　第五阶段，进入稳定期，指结婚后的第三个十年前后（55岁到65岁）这时个人的事业和收入已达到最高，退休后积蓄与花费成为重点。此时应调整投资组合的比例，减低积极性之投资，而侧重收益型投资，以期避开较高的风险。投资组合以保守为主导，还可适当配以小比例的积极性投资，用以追求最大增值。

　　第六阶段，达到退休期（65岁以上）。这时投资安全为主要的目标，保本为根本。应着眼于有固定收入的投资工具，使老年生活确有保障。

　　何时需要改变投资方案，即是每当跨入一个新的阶段之时。